[ET투자뉴스]무림P&P_기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 21.44%

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다



업종평균에 비해서 변동폭 대비 수익률은 긍정적

23일 오후 12시5분 현재 전일대비 3.73% 오른 4,450원을 기록하고 있는 무림P&P는 지난 1개월간 5.58% 상승했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 1.3%를 기록했다. 이는 종이목재 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 무림P&P의 월간 주가수익률이 상당히 높았던 만큼 변동성도 다소 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 무림P&P의 위험을 고려한 수익률은 4.2를 기록했는데, 변동성은 높았으나 주가흐름이 괜찮았기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 종이목재업종의 위험대비수익률 0.6보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 무림P&P가 속해 있는 종이목재업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.
  표준편차 수익율 위험대비 수익율
모나리자 2.5% 14.5% 5.8
무림P&P 1.3% 5.6% 4.2
아세아제지 1.2% 1.1% 0.8
깨끗한나라 1.0% -0.6% -0.5
한솔제지 1.0% -10.7% -10.6
코스피 0.4% 1.7% 4.2
종이목재 0.6% 0.4% 0.6

관련종목들 혼조세, 종이목재업종 +0.36%
이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 종이목재업종은 0.36% 상승중이다.
한솔제지
14,600원
0 (0.00%)
아세아제지
19,300원
▼150(-0.77%)
깨끗한나라
4,200원
▲30(+0.72%)
모나리자
5,360원
▲200(+3.88%)

증권사 목표주가 6,000원, 현재주가 대비 34% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 무림P&P의 평균 목표주가는 6,000원이다. 현재 주가는 4,450원으로 1,550원(34%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 HMC투자증권의 박종렬 에널리스트가 " 영업 호조 vs. 무관심, …" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 6,000원을 제시했다.


[재무분석 특징]
영업이익률 현재 3.04%로 업종평균 수준.PER은 30.93으로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.49로 다소 낮은편.
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 무림P&P가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 높은 수준이지만, 반대로 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 낮은 수준이다.
무림P&P 모나리자 깨끗한나라 아세아제지 한솔제지
ROE 1.6 8.2 5.4 4.4 7.0
PER 30.9 33.2 13.6 8.6 9.0
PBR 0.5 2.7 0.7 0.4 0.6
기준년월 2017년9월 2017년9월 2017년9월 2017년9월 2017년9월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적)
11월16일부터 전일까지 외국인이 5거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 93,538주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 434,603주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 528,141주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수
주가등락폭이 작아
최근 한달간 무림P&P의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.17%로 집계됐다. 동기간 일평균 변동률은 0%로 장중에 주가변화폭는 매우 작았던 것으로 보인다.

기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 21.44%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 71.58%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 21.44%를 보였으며 외국인은 6.97%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 67.46%로 가장 높았고, 기관이 27.07%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 5.46%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중
*기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로 정배열을 만들며 상승추세를 이어가고 있다.

현재주가 근처인 4,280원대에 주요매물대가 존재.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 4,280원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,280원대는 전체 거래의 24.8%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 4,185원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 4,280원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 4,280원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com