18일 오후 1시50분 현재 전일대비 4.81% 오른 50,100원을 기록하고 있는 애경산업은 지난 1개월간 26.52% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 애경산업의 월간 주가수익률이 가장 높았던 만큼 변동성도 가장 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 애경산업의 위험을 고려한 수익률은 9.1을 기록했는데, 변동성이 가장 컸으나 주가상승률도 매우 높았기때문에 위험대비 수익률도 높은 수준을 나타냈다. 뿐만아니라 코스피업종의 위험대비수익률인 -3.2보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 애경산업이 속해 있는 코스피업종은 화학지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
애경산업
2.9%
26.5%
9.1
코오롱인더
2.5%
-13.0%
-5.1
롯데정밀화학
2.2%
-0.4%
-0.1
락앤락
1.2%
5.8%
4.8
금호타이어
0.8%
-1.6%
-1.9
화학
1.0%
2.4%
2.4
코스피
0.7%
-2.3%
-3.2
관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.53%
이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 화학업종은 0.53% 상승중이다.
코오롱인더
52,400원
▼200(-0.38%)
락앤락
21,000원
▲400(+1.94%)
금호타이어
5,000원
▼10(-0.20%)
롯데정밀화학
48,200원
▼50(-0.10%)
증권사 목표주가 63,000원, 현재주가 대비 25% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 애경산업의 평균 목표주가는 63,000원이다. 현재 주가는 50,100원으로 12,900원(25%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 교보증권의 유민선 에널리스트가 " 지속되는 성장세와 매력적인 밸류에이션, 1분기 연결기준 애경산업 매출과 영업이익은 전년대비 각각 YoY 7%, 8% 증가한 1,812억원, 236억원 기록 전망. 생활용품 부문 매출은 YoY 1% 감소한 865억원 예상. 화장품 매출과 영업 이익은 각각 YoY 16%, YoY 12% 증가한 947억원, 218억원 추정…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 60,000원을 제시했고, 유안타증권의 박은정 에널리스트가 " 현저한 저평가 구간, 화장품업종은 연초 이후 2.6%, 코스피는 8.7% 상승하였으나, 애경산업은 연초 이후 7.7% 하락하며, 코스피 대비, 업종 내 주가 흐름이 부진한 양상을 보였다. 원인은 1) 4분기 실적발표 전후로 투자자의 관심도가 하락했으며, 2) 주요 사업부문의 성장 부진에 대한 우려가 존재했기 때문이다. 2/18-19 2일간 국내 기관투자자 대상으로 NDR을 진행하였으며, 미팅을 통해 우려와 달리 핵심 사업부문의 성과가 견고하다는 것을 재확인하고, 2019년 사업전략을 공유하는 시간을 가졌다…" (이)라며 투자의견 BUY (M)에 목표주가: 66,000원을 제시했다.
3월14일에 애경산업 4/4분기(2018년10월~12월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
4/4분기
1,758.0억
136.0억
98.0억
직전분기 대비
2.6% 감소
39.1% 감소
44.1% 감소
전년동기 대비
213.1% 증가
흑자전환
흑자전환
외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적)
3월14일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 1,041,007주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 464,023주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 589,474주를 순매도했다.
투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 1.55%로 적정수준
최근 한달간 애경산업의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.55%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.66%를 나타내고 있다.
주요 투자주체는 개인투자자
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 72.13%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 14.28%를 보였으며 외국인은 13.37%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 72.59%로 가장 높았고, 기관이 15.23%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 10.77%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로 정배열을 만들며 상승추세를 이어가고 있다.
주요 매물구간인 46,700원선이 지지대로 작용.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 46,700원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 46,700원대는 전체 거래의 23.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 48,400원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 48,400원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 48,400원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
