19일 오후 2시5분 현재 전일대비 2.3% 하락하면서 76,400원을 기록하고 있는 LG전자는 지난 1개월간 6.11% 상승했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.7%를 기록했다. 이는 전기전자 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 LG전자의 월간 주가수익률은 가장 높았지만 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 LG전자의 위험을 고려한 수익률은 3.5를 기록했는데, 변동성이 낮은 상태에서 주가흐름은 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 전기전자업종의 위험대비수익률 -4.7보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 LG전자가 속해 있는 전기전자업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
SK하이닉스
1.8%
-8.7%
-4.8
삼성전기
1.8%
-9.1%
-5.0
삼성SDI
1.7%
-11.7%
-6.8
LG전자
1.7%
6.1%
3.5
LG디스플레이
1.6%
5.9%
3.7
코스피
0.6%
-0.9%
-1.5
전기전자
1.1%
-5.2%
-4.7
관련종목들도 하락 우위, 전기전자업종 -0.15%
이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 전기전자업종은 0.15% 하락하고 있다.
삼성SDI
208,500원
▼1000(-0.48%)
삼성전기
100,500원
▲500(+0.50%)
SK하이닉스
67,400원
▼400(-0.59%)
LG디스플레이
20,500원
▼400(-1.91%)
증권사 목표주가 91,000원, 현재주가 대비 19% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 LG전자의 평균 목표주가는 91,000원이다. 현재 주가는 76,400원으로 14,600원(19%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 KB증권의 김동원,황고운,김형태 에널리스트가 " IT의 유일한 투자대안, IT 업종 최선호주로 제시, 현 시점에서 IT 대형주의 유일한 투자 대안으로 판단.1. 올해 사상 최대 실적 기대. 2. IT 대형주 7개사 중에서 LG전자를 제외한 6개사의 실적 컨센서스 하향조정 지속. 특히 올해 LG전자는 가전, TV 고급화 전략의 성공적 안착 예상. 시장 기대치가 전무한 스마트 폰 부문의 실적 개선 가능성도 클 것. …" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 94,000원을 제시했고, 대신증권의 박강호 에널리스트가 " 1분기 호조는 IT 업종 중 군계일학, 2019년 상반기의 투자 초점은 매출 증가보다 수익성 안정으로 판단. IT 업종 중 반도체,디스플레이, MLCC 분야에서 가격 하락으로 수익성이 하락한 가운데 LG전자는 프리미엄 제품군 비중 확대와 신규 제품의 매출 가세로 상대적으로 양호하다고 판단…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 85,000원을 제시했다.
3월14일에 LG전자 4/4분기(2018년10월~12월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
4/4분기
15조7723.0억
757.0억
-807.0억
직전분기 대비
2.2% 증가
89.9% 감소
적자반전
전년동기 대비
7.0% 감소
79.4% 감소
적자반전
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 4.29%로 업종평균 수준.PER은 6.9로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.74로 다소 낮은편.
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 LG전자는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.
LG전자
삼성전기
삼성SDI
LG디스플레이
SK하이닉스
ROE
10.7
6.0
6.0
8.2
27.3
PER
6.9
26.3
20.5
6.3
4.2
PBR
0.7
1.6
1.2
0.5
1.1
기준년월
2018년9월
2018년9월
2018년9월
2018년9월
2018년9월
외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적)
3월13일부터 전일까지 외국인이 4거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 2,051,168주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 551,471주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 1,487,857주를 순매도했다.
투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 0.48%로 적정수준
최근 한달간 LG전자의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.48%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.79%를 나타내고 있다.
거래비중 기관 32.18%, 외국인 26.76%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 40.73%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 32.18%를 보였으며 외국인은 26.76%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 35.67%로 가장 높았고, 외국인이 32.83%로 그 뒤를 이었다. 기관은 30.24%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
주가와 거래량은 보통, 투자심리는 강세
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.
주요 매물구간인 72,000원선이 지지대로 작용.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 72,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 72,000원대는 전체 거래의 20.9%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 65,100원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 72,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 72,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
