22일 오후 12시40분 현재 전일대비 1.64% 하락하면서 89,800원을 기록하고 있는 웅진코웨이는 지난 1개월간 7.33% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.5%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 웅진코웨이의 월간 변동성이 큰 편은 아니었으나 주가등락률은 마이너스를 기록하면서 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다. 최근 1개월을 기준으로 웅진코웨이의 위험을 고려한 수익률은 -4.8을 기록했는데, 주가 약세와 더불어 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률 1.5보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 웅진코웨이가 속해 있는 코스피업종은 서비스업지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
카카오
2.3%
13.0%
5.6
강원랜드
1.5%
4.8%
3.1
웅진코웨이
1.5%
-7.3%
-4.8
삼성엔지니어링
1.5%
-1.6%
-1.0
에스원
1.3%
-0.9%
-0.7
서비스업
0.6%
1.0%
1.6
코스피
0.7%
1.1%
1.5
관련종목들 혼조세, 서비스업업종 +0.09%
이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 서비스업업종은 0.09% 상승중이다.
강원랜드
33,900원
▲800(+2.42%)
삼성엔지니어링
15,850원
▼200(-1.25%)
카카오
117,500원
▲500(+0.43%)
에스원
96,900원
▼1700(-1.72%)
증권사 목표주가 108,500원, 현재주가 대비 20% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 웅진코웨이의 평균 목표주가는 108,500원이다. 현재 주가는 89,800원으로 18,700원(20%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 유진투자증권의 이선화 에널리스트가 " 웅진코웨이, 출발이 좋다, 목표주가 상향은 최대주주 변동에 대한 불확실성이 사라짐에 따라 Target P/E를 기존 15.2배 (MBK파트너스가 웅진코웨이를 인수했던 시점의 밸류에이션)에서 역사적 평균 수준의 20.4배로 상향한 데 기인한다. 목표주가는 12개월 Fwd. EPS 5,390원에 Target P/E 20.4배를 적용하여 산정했다. …" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 110,000원을 제시했고, 이베스트투자증권의 오린아 에널리스트가 " 렌탈 강자의 힘, 목표주가의 상향은 산정을 위한 실적 적용 기준 시점을 2019E로 변경함에 따른 것이다. 환경가전 시장의 구조적 성장과 매력적인 배당수익률, 해외 사업 호조가 긍정적이다.…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 107,000원을 제시했다.
3월14일에 웅진코웨이 4/4분기(2018년10월~12월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
4/4분기
7,117.0억
1,288.0억
697.0억
직전분기 대비
6.3% 증가
1.2% 감소
26.0% 감소
전년동기 대비
8.9% 증가
20.3% 증가
13.1% 증가
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 18.8%로 업종평균 상회. PER은 20.17로 업종평균보다 높으며, PBR은 6.38로 다소 높은편.
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 웅진코웨이가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 낮은 수준을 보이고 있는 반면에, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 높은 수준을 보이고 있다.
웅진코웨이
강원랜드
삼성엔지니어링
카카오
에스원
ROE
31.7
9.9
3.9
1.1
10.8
PER
20.2
17.4
79.9
150.8
23.4
PBR
6.4
1.7
3.1
1.7
2.5
기준년월
2018년12월
2018년12월
2018년12월
2018년12월
2018년12월
외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적)
전일 외국인과 기관이 각각 2,829주, 14,410주를 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 40,625주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 1,807주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 38,075주를 순매도했다.
투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 1.35%로 적정수준
최근 한달간 웅진코웨이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.35%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.08%를 나타내고 있다.
거래비중 기관 36.5%, 외국인 55.18%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 55.18%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 36.5%를 보였으며 개인은 8.25%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 43.86%로 가장 높았고, 기관이 40.07%로 그 뒤를 이었다. 개인은 15.99%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
투심과 거래량은 보통, 현재주가는 약세
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.
현재주가 근처인 91,700원대에 주요매물대가 존재.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 91,700원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 91,700원대는 전체 거래의 25.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 83,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 전개하고 있지만, 지금 자리는 아래로 지지매물대보다는 위로 제1매물대 저항구간인 91,700원대에 보다 가까운 상황다. 향후 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 91,700원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 91,700원대의 저항가능성과 83,000원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.
