[로봇뉴스]AJ렌터카_업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 낮은 편

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 낮은 편 5일 오전 11시35분 현재 전일대비 2.05% 오른 8,480원을 기록하고 있는 AJ렌터카는 지난 1개월간 0.71% 상승했다. 동기간 동안 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.3%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 AJ렌터카의 월간 주가수익률과 변동성 모두 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 AJ렌터카의 위험을 고려한 수익률은 0.5를 기록했는데, 변동성과 주가상승률이 모두 적정 수준을 유지하면서 위험대비 수익률도 중간 수준을 나타냈다. 다만 코스피업종의 위험대비수익률 5.2보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 AJ렌터카가 속해 있는 코스피업종은 서비스업지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력이 떨어지면서 업종상승률도 미진했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
LS전선아시아	2.4%	-0.2%	0.1
디와이	2.0%	0.3%	0.1
AJ렌터카	1.3%	0.7%	0.5
진양홀딩스	1.1%	2.8%	2.5
KC그린홀딩스	1.0%	7.8%	7.7
서비스업	0.7%	3.3%	4.7
코스피	0.5%	2.6%	5.2

관련종목들 상승 우위, 서비스업업종 +0.27%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 서비스업업종은 0.27% 상승중이다.

진양홀딩스	3,290원 ▼20(-0.60%)	LS전선아시아	5,670원 ▲180(+3.28%)
디와이	7,410원 ▲10(+0.14%)	KC그린홀딩스	7,780원 ▲20(+0.26%)

11월15일에 AJ렌터카 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	1,592.7억	95.2억	30.0억
직전분기 대비	10.0% 감소	9.5% 감소	23.0% 감소
전년동기 대비	1.6% 감소	24.2% 감소	51.0% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 5.08%로 업종평균 수준.PER은 17.96으로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.78로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 AJ렌터카는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 유지하고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 보여주고 있다.

	AJ렌터카	진양홀딩스	LS전선아시아	KC그린홀딩스	디와이
ROE	4.3	5.3	10.7	6.5	6.3
PER	18.0	9.0	13.2	12.4	7.5
PBR	0.8	0.5	1.4	0.8	0.5
기준년월	2016년9월	2016년9월		2016년9월	2016년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 12월27일부터 전일까지 기관이 6거래일 연속 동종목을 내다 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 32,741주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 403,854주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 436,595주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.51%로 적정수준 최근 한달간 AJ렌터카의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.51%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.32%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 17.17% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 68.6%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 17.17%를 보였으며 기관은 14.22%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 61.08%로 가장 높았고, 외국인이 19.9%로 그 뒤를 이었다. 기관은 19%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루는 약세국면에서 단기적으로 반등이 나오고 있다.

주요 매물구간인 11,600원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 11,600원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 11,600원대는 전체 거래의 22.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,400원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제1매물대 저항구간인 11,600원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제2매물대 지지대인 8,400원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 8,400원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 8,400원대의 지지가능성과 11,600원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com