한국투자증권에서 2일 한화테크윈(012450)에 대해 "살펴보면 조금 더 부진했던 3분기"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 62,000원을 내놓았다.
한국투자증권 조철희, 정초혜 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 높게 하향조정되면서 계속 낮아지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 23.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
한국투자증권에서 한화테크윈(012450)에 대해 "동사의 3분기 영업이익이 추정치 대비 16% 하회했는데, 지상방산 사업부에서 추정치 대비 35억원의 영업이익이 더 잘나온(예상대비 3분기로 수출 매출 쏠림)점을 감안하면 실제로는 기타 사업부 실적이 더 부진했다. 특히 전방 산업 부진으로 산업용장비와 에너지장비 사업부가 각각 영업손실 67억원, 81억원을 기록했다"라고 분석했다.
또한 한국투자증권에서 "CCTV 사업부의 수익성이 안정화됐다. 중국법인 생산 안정화 및 비용절감 노력으로 우호적이지 못했던 환율에도 매출액 1,540억원, 영업이익률 6%를 기록했다. 매출액이 전년동기대비 7% 줄었지만 영업이익률은 1.8%p 상승했다. 지상방산 부문도 K9 폴란드 수출 매출액이 3분기에 예상대비 많이 인식 되면서 11.3%의 영업이익률을 기록했다"라고 밝혔다.
한편 "추가 조정은 제한적이나 최근 정부 주도 사업을 영위하는 업종에 대한 단기 투자심리 악화 고려 시 대규모 수주 등이 나오기 전까지는 주가도 횡보할 전망이다. 다만 중장기 관점에서 주가 상승여력이 24% 존재하고 장기적으로 국내 방위산업 확대 정책의 최대 수혜 업체 중 하나임을 감안해 투자의견 매수를 유지한다"라고 전망했다. |
◆ Report statistics
한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년10월 42,000원이 저점으로 제시된 이후 2016년8월 73,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 62,000원으로 다소 하향조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 낮게 조정되면서 전체적으로는 하향추세가 계속 진행되는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | STRONG BUY(유지) | 매수 |
| 목표주가 | 78,429 | 103,000 | 62,000 |
| 오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 62,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 20.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권에서 투자의견 'STRONG BUY(유지)'에 목표주가 103,000원을 제시한 바 있다. |
| <한국투자증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20161102 | 매수(유지) | 62,000 | | 20160805 | 매수(유지) | 73,000 | | 20160801 | 매수(유지) | 66,000 | | 20160714 | 매수(유지) | 66,000 | | 20160503 | 매수(유지) | 57,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20161102 | 한국투자증권 | 매수(유지) | 62,000 | | 20161102 | 골든브릿지투자증권 | 매수(유지) | 92,300 | | 20161102 | BNK투자증권 | 매수(유지) | 68,000 | | 20161102 | 미래에셋대우 | 매수(유지) | 71,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
