단독하나은행, 원화 스테이블코인 '인프라 선점' 나섰다

발행·유통·상환 업무 구조 설계
계정계·지갑·AML 연계 검토
은행권 경쟁, 서비스 기반으로 이동

이호성 하나은행장. [사진= 하나은행 제공]

하나은행이 원화 스테이블코인 제도화에 대비해 디지털화폐 인프라 설계에 착수한 것으로 확인됐다. 향후 원화 스테이블코인 운영에 필요한 발행·유통·상환·정산·자금세탁방지(AML) 체계를 은행 내부 시스템과 연결하는 작업이다. 은행권 원화 스테이블코인 경쟁이 인프라 선점 단계로 옮겨가고 있다는 분석이 나온다.

19일 금융권에 따르면 하나은행은 원화 기반 스테이블코인 사업화를 염두에 두고 내부 시스템과 업무 구조를 설계하고 있다. 당장 특정 코인을 발행하는 단계는 아니지만 법제화 이후 서비스 전환에 필요한 은행 내부 인프라를 사전에 검토하는 성격이다. 핵심은 은행 계좌, 디지털지갑, 블록체인 기반 원장 시스템, AML, 이상거래탐지, 정산·회계 체계를 하나의 업무 흐름으로 묶는 구조다.

이번 설계 착수는 원화 스테이블코인이 제도화될 경우 필요한 발행·상환·환급·유통·정산·통제 흐름을 구체화하는 단계라는 점에서 의미가 있다. 스테이블코인이 지급결제 수단으로 쓰이려면 토큰 발행만으로는 부족하다. 고객 확인이나 거래 추적, 이상거래 탐지, 장애 복구 등 기존 금융회사 수준의 내부통제 체계를 갖춰야 한다.

하나은행의 디지털화폐 전략은 예금토큰과 원화 스테이블코인을 함께 바라보는 구조다. 예금토큰은 은행 예금을 토큰화한 것으로 원화 스테이블코인과 법적 성격은 다르다. 다만 계좌 연동, 이용자 지갑, 결제 승인, 정산, 환급, 보안 통제 등 일부 인프라 영역은 맞닿아 있다.

하나은행이 원화 스테이블코인 인프라를 선제적으로 검토하는 배경에는 외환 경쟁력도 있다. 원화 스테이블코인이 제도권 안에서 허용되면 국내 결제뿐 아니라 해외송금, 무역대금 정산, 글로벌 플랫폼 결제 등으로 활용 범위가 넓어질 수 있다. 달러 스테이블코인이 글로벌 디지털자산 시장의 주요 결제 수단으로 자리 잡은 상황에서 원화 기반 디지털화폐 인프라는 국내 금융사의 지급결제 주도권과도 맞닿아 있다.

규제 변수는 남아 있다. 국내에서는 스테이블코인 발행 주체와 준비자산 관리, 은행과 비은행의 역할 분담을 둘러싼 논의가 이어지고 있다. 이에 따라 하나은행이 직접 발행 주체가 될지, 은행권 공동 구조에 참여할지, 준비자산 관리와 결제·정산 인프라 제공자로 역할을 나눌지는 법제화 방향에 따라 달라질 수 있다.

향후 은행권 원화 스테이블코인 경쟁은 실제 발행·상환·환급·정산을 처리할 수 있는 인프라, 외부 블록체인 연계 경험, 결제·송금 네트워크 확보 여부에 달렸다는 평가다.


금융권 관계자는 “원화 스테이블코인은 법제화 전까지 실제 발행을 단정할 수 없지만, 은행이 참여하려면 준비자산 관리와 환급, AML, 결제·정산 체계를 미리 설계해야 한다”며 “은행권 경쟁의 초점이 사업 가능성 검토에서 실제 인프라 준비로 이동하고 있다”고 말했다.

하나은행 원화 스테이블코인 인프라 주요 설계 영역 - [자료= 취재 종합]

류태웅 기자 bigheroryu@etnews.com